Во Владивосток на переговоры с Меркуловым прибывает Семенов. Но прийти к взаимному согласию им трудно: атаману не терпится дать решительный бой большевикам, более осторожные братья призывают его потерпеть. Исаеву удается выкрасть черновик воззвания Семенова, в котором атаман призывает свергнуть правительство Меркуловых. Через своего товарища, агента Чена, Исаев передает этот документ в американскую газету.